В апреле 2024 года рынок криптоактивов пережил значительные колебания. Цена биткойна после достижения исторического максимума в марте испытала резкие колебания, в начале месяца упав более чем на 5%, опустившись ниже 66 000 долларов. В течение месяца цена колебалась в диапазоне от 73 000 до 60 000 долларов, под влиянием макроэкономических факторов и изменений рыночных настроений.
Рынок деривативов предвещает эту коррекцию, снижения ставки финансирования бессрочных контрактов на биткойн намекает на предстоящую коррекцию. Изменение рыночного настроения делает эту коррекцию практически неизбежной, и вне торгового времени в США произошло значительное событие ликвидации.
Изменения в ожиданиях процентных ставок в США могут стать еще одним фактором, влияющим на изменение настроений по биткойну. Несмотря на то, что его рассматривают как "хранение стоимости", биткойн по-прежнему чувствителен к макроэкономическим изменениям.
Неожидательное падение индекса доллара DXY также является важным фактором влияния. Слабый доллар увеличивает привлекательность биткойна, поддерживая его цену.
Ожидания инвесторов по поводу уменьшения количества биткойнов могут привести к ожиданиям роста цен, но эти ожидания не оправдались.
Несмотря на замедление темпов, средства ETF продолжают поступать и поддерживают рынок.
В конце месяца биткойн находится на нижней границе ценового диапазона, что явно демонстрирует слабость рынка и может привести к более интересным событиям.
Инновации в продуктах шифрования
Фонд цифровой ликвидности для институциональных инвесторов USD, запущенный BlackRock, является важным шагом в апреле. Этот фонд доступен только для сертифицированных инвесторов, соответствующих минимальным требованиям к инвестициям, и представлен токеном $BUIDL на Ethereum. Основные инвестиции делаются в безопасные доходные активы, такие как государственные облигации США и репо-соглашения, с выплатой дивидендов в токенах $BUIDL.
Управляемые фондом активы превышают 375 миллионов долларов, что подчеркивает значительный прогресс интеграции физических активов и технологий блокчейн.
$BUIDL токен связан с пулом смарт-контрактов USDC, обеспечивая прямой выкуп и непрерывную ликвидность. Инвесторы могут в любое время конвертировать $BUIDL в USDC, поддерживая мгновенные глобальные сделки. Это особенно выгодно для крипто-компаний, управляющих крупными средствами, обеспечивая удобство быстрого получения финансирования.
Регулирование и расширение регионов
Гонконгское управление финансовых услуг одобрило ETF на биткойн и эфир, что имеет огромное значение для Азии, особенно для рынка Гонконга. Однако из-за строгого регулирования доступ инвесторов из материкового Китая по-прежнему ограничен.
Один из крупнейших банков Германии, LBBW, объявил о готовности предложить услуги по крипто交易 и хранению, что демонстрирует растущее признание Криптоактивов со стороны традиционных финансовых учреждений. LBBW сосредоточен на том, чтобы сделать криптоуслуги частью своей бизнес-модели, отражая практическое применение технологий блокчейна в корпоративных финансах.
Развитие Ethereum и проблемы регулирования
Динамика эфириума схожа с биткойном, но сталкивается с большим вниманием со стороны регуляторов. SEC до сих пор не приняла решение по заявке на спотовый ETF на эфириум, требуя от общественности комментариев по поправкам, что указывает на продолжающуюся неопределенность регуляторной среды.
Лаборатория Ethereum Consensys подала в суд на SEC, оспаривая решение о классификации ETH как ценной бумаги. Это может прояснить регуляторный статус Ethereum и повлиять на другие криптоактивы. В случае победы это может повлиять на рыночную динамику и повысить доверие инвесторов.
Сокращение вознаграждения за биткойн
Событие халвинга биткойна произойдет в этом месяце, вознаграждение майнеров за блоки сократится наполовину. Это окажет значительное долгосрочное влияние на экономику сети. Хотя цена не подверглась прямому воздействию, сокращение вознаграждения может привести к росту комиссий за транзакции, так как майнеры больше полагаются на Gas для поддержания прибыльности. Это важно для будущего биткойна как сети для транзакций, так как более высокие комиссии могут снизить его привлекательность для мелких транзакций. К счастью, развитие Layer2 сетей помогает сбалансировать безопасность и затраты.
Макроокружение
Золото продолжает расти
Цены на золото в апреле продолжают расти, несмотря на снижение активов крупнейшего золотовалютного ETF в США. В Азии наблюдается чистый приток средств в золотовалютные ETF, в отличие от Северной Америки и Европы. Центральные банки продолжают покупать золото, в основном для диверсификации и хеджирования рисков, а не для дедолларизации. Это перекликается с обсуждениями в области криптоактивов о "поиске альтернативных международных платежных решений к доллару", что демонстрирует спрос на надежные альтернативы традиционной финансовой системе.
Ожидания по процентным ставкам и экономические сигналы
В начале апреля рынок активно следил за направлением процентных ставок в США. Сильные экономические данные подавляют ожидания снижения ставок в 2024 году.
Данные о занятости в США привлекают большое внимание, отчет ADP о занятости указывает на незначительное ослабление рынка труда. На заседании FOMC обсуждались вопросы устойчивой инфляции и монетарная политика Федеральной резервной системы.
Квартальный отчет Министерства финансов раскрыл планы по выпуску облигаций и финансовым корректировкам, что напрямую влияет на ликвидность рынка. Снижение ликвидности на рынке государственных облигаций и увеличение волатильности вызывают беспокойство. Во втором квартале ожидается увеличение заимствований на 41 миллиард долларов до 243 миллиардов долларов.
Глобальная перспектива
Япония может вмешаться на валютном рынке для поддержки иены. Внезапное укрепление иены произошло одновременно с падением индекса доллара, что вызвало рыночные спекуляции.
Южноафриканская Республика принимает меры по регулированию шифрования, что свидетельствует о growing интересе институтов к цифровым активам. Венесуэла сталкивается с трудностями в использовании USDT в нефтяной торговле из-за рисков санкций.
Основные моменты месяца
Бывший CEO Binance Чжао Чанпэнг был приговорен к 4 месяцам тюремного заключения за нарушение правил борьбы с отмыванием денег.
Управляемые активы фонда BlackRock BUIDL превышают 375 миллионов долларов США
Гонконг запустил 6 ETF на биткойны и эфириум
MicroStrategy увеличила свои запасы биткойнов до 214,400 токенов
Consensys сталкивается с вызовами регулирования SEC
Австралия планирует запустить первый ETF на спотовый биткойн до конца года
Tether запустил USDT и XAUT на блокчейне TON
Вон стал самой используемой валютой для крипто交易 в Q1, обогнав доллар.
Цена Bored Ape NFT сильно упала
Биткойн-майнеры активировали 3000000 долларов США долгосрочно спящий BTC
BlackRock IBIT Криптоактивы ETF за 3 месяца привлек 15 миллиардов долларов США
Разработчики Solana решают проблему загруженности сети
Общий интерес к криптоактивам низок, особенно к токенам.
Основные майнеры биткойнов не отказались явно, розничные майнеры сталкиваются с давлением
Количество криптоактивов увеличилось до примерно 2,5 миллиона
"Этап безумия" биткойнов охлаждается, давление на продажу близится к завершению
Base Layer 2 от Coinbase демонстрирует сильные результаты, количество пользователей близко к 9 миллионам
Краткосрочные держатели продают с убытками, возможно, близко к рыночному дну
Ончейн-активность остается спокойной, объем торгов снижается
Перспективы
Апрель подчеркивает тонкий баланс глобальной экономики, центральные банки справляются с вызовами инфляции и роста, а рынки адаптируются к изменениям в регулировании и геополитической неопределенности. Цена Биткойна стабилизировалась, но все еще чувствительна к экономическим показателям и настроению инвесторов. Запуск ETF в Гонконге ожидается, чтобы расширить доступ к азиатскому рынку Криптоактивов.
Потенциальные позитивные факторы криптоактивов:
Ослабление SAB 121 может увеличить услуги шифрования депозитариев банков США
Суверенные фонды инвестируют в криптоактивы
Больше организаций будут включать биткойн в свои финансовые резервуары
На этой странице может содержаться сторонний контент, который предоставляется исключительно в информационных целях (не в качестве заявлений/гарантий) и не должен рассматриваться как поддержка взглядов компании Gate или как финансовый или профессиональный совет. Подробности смотрите в разделе «Отказ от ответственности» .
10 Лайков
Награда
10
4
Поделиться
комментарий
0/400
SatoshiSherpa
· 07-30 20:20
Уборка, уборка и снова рост
Посмотреть ОригиналОтветить0
UncleWhale
· 07-27 23:18
Как снова Колебание?
Посмотреть ОригиналОтветить0
StakeHouseDirector
· 07-27 23:15
Самое важное — это менталитет. Лежать и выигрывать — вот и всё.
Обзор крипторынка за апрель: Колебание Биткойна, инновации от организаций, вызовы регулирования
Обзор рынка криптоактивов в апреле 2024 года
Обзор рынка
В апреле 2024 года рынок криптоактивов пережил значительные колебания. Цена биткойна после достижения исторического максимума в марте испытала резкие колебания, в начале месяца упав более чем на 5%, опустившись ниже 66 000 долларов. В течение месяца цена колебалась в диапазоне от 73 000 до 60 000 долларов, под влиянием макроэкономических факторов и изменений рыночных настроений.
Рынок деривативов предвещает эту коррекцию, снижения ставки финансирования бессрочных контрактов на биткойн намекает на предстоящую коррекцию. Изменение рыночного настроения делает эту коррекцию практически неизбежной, и вне торгового времени в США произошло значительное событие ликвидации.
Изменения в ожиданиях процентных ставок в США могут стать еще одним фактором, влияющим на изменение настроений по биткойну. Несмотря на то, что его рассматривают как "хранение стоимости", биткойн по-прежнему чувствителен к макроэкономическим изменениям.
Неожидательное падение индекса доллара DXY также является важным фактором влияния. Слабый доллар увеличивает привлекательность биткойна, поддерживая его цену.
Ожидания инвесторов по поводу уменьшения количества биткойнов могут привести к ожиданиям роста цен, но эти ожидания не оправдались.
Несмотря на замедление темпов, средства ETF продолжают поступать и поддерживают рынок.
В конце месяца биткойн находится на нижней границе ценового диапазона, что явно демонстрирует слабость рынка и может привести к более интересным событиям.
Инновации в продуктах шифрования
Фонд цифровой ликвидности для институциональных инвесторов USD, запущенный BlackRock, является важным шагом в апреле. Этот фонд доступен только для сертифицированных инвесторов, соответствующих минимальным требованиям к инвестициям, и представлен токеном $BUIDL на Ethereum. Основные инвестиции делаются в безопасные доходные активы, такие как государственные облигации США и репо-соглашения, с выплатой дивидендов в токенах $BUIDL.
Управляемые фондом активы превышают 375 миллионов долларов, что подчеркивает значительный прогресс интеграции физических активов и технологий блокчейн.
$BUIDL токен связан с пулом смарт-контрактов USDC, обеспечивая прямой выкуп и непрерывную ликвидность. Инвесторы могут в любое время конвертировать $BUIDL в USDC, поддерживая мгновенные глобальные сделки. Это особенно выгодно для крипто-компаний, управляющих крупными средствами, обеспечивая удобство быстрого получения финансирования.
Регулирование и расширение регионов
Гонконгское управление финансовых услуг одобрило ETF на биткойн и эфир, что имеет огромное значение для Азии, особенно для рынка Гонконга. Однако из-за строгого регулирования доступ инвесторов из материкового Китая по-прежнему ограничен.
Один из крупнейших банков Германии, LBBW, объявил о готовности предложить услуги по крипто交易 и хранению, что демонстрирует растущее признание Криптоактивов со стороны традиционных финансовых учреждений. LBBW сосредоточен на том, чтобы сделать криптоуслуги частью своей бизнес-модели, отражая практическое применение технологий блокчейна в корпоративных финансах.
Развитие Ethereum и проблемы регулирования
Динамика эфириума схожа с биткойном, но сталкивается с большим вниманием со стороны регуляторов. SEC до сих пор не приняла решение по заявке на спотовый ETF на эфириум, требуя от общественности комментариев по поправкам, что указывает на продолжающуюся неопределенность регуляторной среды.
Лаборатория Ethereum Consensys подала в суд на SEC, оспаривая решение о классификации ETH как ценной бумаги. Это может прояснить регуляторный статус Ethereum и повлиять на другие криптоактивы. В случае победы это может повлиять на рыночную динамику и повысить доверие инвесторов.
Сокращение вознаграждения за биткойн
Событие халвинга биткойна произойдет в этом месяце, вознаграждение майнеров за блоки сократится наполовину. Это окажет значительное долгосрочное влияние на экономику сети. Хотя цена не подверглась прямому воздействию, сокращение вознаграждения может привести к росту комиссий за транзакции, так как майнеры больше полагаются на Gas для поддержания прибыльности. Это важно для будущего биткойна как сети для транзакций, так как более высокие комиссии могут снизить его привлекательность для мелких транзакций. К счастью, развитие Layer2 сетей помогает сбалансировать безопасность и затраты.
Макроокружение
Золото продолжает расти
Цены на золото в апреле продолжают расти, несмотря на снижение активов крупнейшего золотовалютного ETF в США. В Азии наблюдается чистый приток средств в золотовалютные ETF, в отличие от Северной Америки и Европы. Центральные банки продолжают покупать золото, в основном для диверсификации и хеджирования рисков, а не для дедолларизации. Это перекликается с обсуждениями в области криптоактивов о "поиске альтернативных международных платежных решений к доллару", что демонстрирует спрос на надежные альтернативы традиционной финансовой системе.
Ожидания по процентным ставкам и экономические сигналы
В начале апреля рынок активно следил за направлением процентных ставок в США. Сильные экономические данные подавляют ожидания снижения ставок в 2024 году.
Данные о занятости в США привлекают большое внимание, отчет ADP о занятости указывает на незначительное ослабление рынка труда. На заседании FOMC обсуждались вопросы устойчивой инфляции и монетарная политика Федеральной резервной системы.
Квартальный отчет Министерства финансов раскрыл планы по выпуску облигаций и финансовым корректировкам, что напрямую влияет на ликвидность рынка. Снижение ликвидности на рынке государственных облигаций и увеличение волатильности вызывают беспокойство. Во втором квартале ожидается увеличение заимствований на 41 миллиард долларов до 243 миллиардов долларов.
Глобальная перспектива
Япония может вмешаться на валютном рынке для поддержки иены. Внезапное укрепление иены произошло одновременно с падением индекса доллара, что вызвало рыночные спекуляции.
Южноафриканская Республика принимает меры по регулированию шифрования, что свидетельствует о growing интересе институтов к цифровым активам. Венесуэла сталкивается с трудностями в использовании USDT в нефтяной торговле из-за рисков санкций.
Основные моменты месяца
Анализ на цепочке
Перспективы
Апрель подчеркивает тонкий баланс глобальной экономики, центральные банки справляются с вызовами инфляции и роста, а рынки адаптируются к изменениям в регулировании и геополитической неопределенности. Цена Биткойна стабилизировалась, но все еще чувствительна к экономическим показателям и настроению инвесторов. Запуск ETF в Гонконге ожидается, чтобы расширить доступ к азиатскому рынку Криптоактивов.
Потенциальные позитивные факторы криптоактивов: