- Тема
38k Популярность
13k Популярность
7k Популярность
16k Популярность
62k Популярность
31k Популярность
2k Популярность
113k Популярность
27k Популярность
27k Популярность
- Закрепить
38k Популярность
13k Популярность
7k Популярность
16k Популярность
62k Популярность
31k Популярность
2k Популярность
113k Популярность
27k Популярность
27k Популярность
Эффект Aave: Ультимативная парадигма распределения Децентрализованных финансов
Авторы: Kolten, Aave, Avara
Перевод: Алекс Лю, Foresight News
В сфере децентрализованных финансов (DeFi) способность к распределению определяет все, и никто не делает это лучше, чем Aave. Благодаря пятилетнему опыту на рынке, миллионам пользователей и самой глубокой ликвидности в DeFi, проекты, построенные на Aave, могут получить эффект масштаба и сетевой эффект, которые невозможно достичь в других местах.
Команда проекта просто должна интегрировать Aave, чтобы немедленно получить инфраструктуру, пользовательскую базу и поддержку ликвидности, которые обычно требуют нескольких лет для создания — это и есть так называемый «эффект Aave».
Некоторые ключевые данные
!
Источник данных: DefiLlama
Aave является крупнейшим протоколом в DeFi, даже самым крупным протоколом за всю историю, он занимает 21% от общего объема заблокированных средств (TVL) в DeFi; 51% от TVL всех кредитных протоколов; общий чистый депозит превышает 49 миллиардов долларов. (Примечание переводчика: в настоящее время превышает 50 миллиардов долларов)
Хотя эти цифры сами по себе уже довольно впечатляющи, более важно влияние распределения, которое имеет Aave. Например:
Кроме того, Aave управляет более чем 50% активных стабильных монет, является крупнейшим местом назначения BTC в DeFi и единственным протоколом, TVL которого превышает 1 миллиард долларов на четырех различных сетях. Эта способность распределения не имеет аналогов.
Почему это все происходит?
Любой протокол может привлечь депозиты с помощью стимулов (таких как вознаграждения токенами или ликвидный майнинг), что способствует росту предложения активов, поэтому просто смотреть на TVL недостаточно для оценки истинной активности протокола. В настоящее время привлечение депозитов является широко понимаемой задачей, в то время как стимулировать спрос на использование активов очень сложно — если только вы не Aave.
!
Активный объем заимствований, источник данных: Token Terminal
Aave текущая активная сумма заемов превышает 18 миллиардов долларов, превысив общую сумму всех конкурентов. Aave не является простой платформой для стейкинга, активы, внесенные пользователями в Aave, будут заимствованы или использованы в качестве залога для заимствования других активов, а не просто «лежат в пуле».
Это создает механизм постоянного спроса с положительной обратной связью. Когда какой-либо актив добавляется в Aave или какой-либо проект строится на его основе, он может немедленно извлечь выгоду из этого реального рыночного спроса. Все участники экосистемы получают выгоду от реальной экономической активности, создаваемой активной группой пользователей.
Для команд разработчиков, которые хотят строить продукты на основе Aave, это особенно важно. Aave уже выдержал испытания нескольких рыночных циклов, на протяжении пяти лет продолжает пользоваться доверием разработчиков и пользователей, а также долгое время управляет десятками миллиардов долларов активов, гораздо раньше многих популярных протоколов.
!
Более того, разработчики, строящиеся на Aave, не ограничены «вместимостью». В отличие от этого, Aave может поддерживать гораздо более высокие объемы поставок и заимствований по сравнению с конкурентами, что делает его высоко жизнеспособным для финансовых технологий любого масштаба (независимо от того, нацелены ли они на розничный или институциональный рынок, или оба).
Будущее
С выходом Aave V4 этот «эффектный двигатель» будет продолжать расширяться. Новая архитектура предоставит разработчикам и пользователям более широкий выбор поддержки активов и новые стратегии кредитования.
Все элементы, составляющие основную ценность Aave в настоящее время — включая его способности к распределению, базу доверия, уровень активного использования и т.д. — будут дополнительно усилены в V4. Если вам интересно, рекомендуется прочитать статью «Понимание архитектуры Aave V4», чтобы глубже понять предстоящие обновления.